編者按：最近關(guān)于日本失去30年的討論盛行，針對日本到底有沒有失去30年？造成失去30年的原因是什么？對中國有哪些借鑒？眾說紛紜。2023年6月東京經(jīng)濟大學(xué)周牧之教授在上海做了一場關(guān)于這個主題的講演，系統(tǒng)地闡述了日本如何錯過摩爾定律驅(qū)動時代的繁榮，全新論述讓人耳目一新。在講演的第二部分著重分析了日本如何錯失科創(chuàng)企業(yè)時代。
1.摩爾定律驅(qū)動時代
我雖然研究經(jīng)濟，但有工科背景，本科專業(yè)自動控制，摩爾定律是專業(yè)最基本的概念。1980年代初讀大學(xué)的時候，阿爾文·托夫勒寫的《第三次浪潮》曾經(jīng)讓我心潮澎湃。他描繪了很多未來信息社會的場景，還自封為“未來學(xué)者”。托夫勒敢自封這么個名頭是因為他的預(yù)測是有根據(jù)的，他想象力的源泉就是摩爾定律。幾十年后的今天，托夫勒的預(yù)言大部分都已經(jīng)成為現(xiàn)實。
1965年發(fā)表的摩爾定律認為每18個月半導(dǎo)體的晶體管數(shù)量能翻一倍，半導(dǎo)體的價格可以下降一半。這個趨勢能夠給人巨大的想象空間。
1970年以后，隨著半導(dǎo)體按照摩爾定律的節(jié)奏不斷進化，衍生出了眾多的產(chǎn)品和服務(wù)。從電腦、手機、iPad等硬件，到電子郵件、網(wǎng)頁、搜索引擎等網(wǎng)絡(luò)服務(wù)，F(xiàn)acebook、微信、Twitter等社交媒體，YouTube、Netflix、Tik Tok等流媒體，iTunes、亞馬遜、淘寶、Temu、SHEIN等網(wǎng)購平臺，比特幣等數(shù)字貨幣，ChatGPT、自動駕駛等AI應(yīng)用……，這么多的產(chǎn)品，這么多的服務(wù)，都是過去不存在的，而且還在一直不斷進化。
值得注意的是，提供這些產(chǎn)品和服務(wù)的大多是科創(chuàng)企業(yè)，正是這些新生企業(yè)引領(lǐng)了全球這三四十年變革性的大發(fā)展，我把這一段半導(dǎo)體驅(qū)動社會進化的人類發(fā)展階段定義為“摩爾定律驅(qū)動時代”。
2.L型發(fā)展模式
最近英偉達的股票漲得很快，市值超越英特爾、臺積電，一舉沖進全球排名前10。英偉達的市值變化像一個向前水平翻轉(zhuǎn)180度的L字，在經(jīng)歷了很長的低股值期后一飛沖天。我們權(quán)且把這樣的發(fā)展稱之為“L型發(fā)展”。
英偉達為什么能夠熬了那么久沒放棄？創(chuàng)始人黃仁勛講是因為摩爾定律，知道他的GPU會越來越快，越來越便宜，即使現(xiàn)在沒有客戶，相信未來會有巨大的市場。
想象力是科創(chuàng)企業(yè)的一個共同特質(zhì)，可以說L型發(fā)展就是建立在這種對未來想象力之上的。
作為個體，或者一個企業(yè)，如果要在摩爾定律驅(qū)動時代的巨大變革中成為贏家，必須要有一點想象力。如果一個國家要成為贏家，就需要有更宏大的宏觀想象力。然而企圖把不可預(yù)測性全部排除掉的去風(fēng)險經(jīng)營扼殺了想象力。在摩爾定律驅(qū)動時代，干掉風(fēng)險，干掉想象力，可能就意味著干掉機會。
強調(diào)去風(fēng)險可以講是島國日本的一個自帶毒素。日本社會注重穩(wěn)定和傳統(tǒng)，對風(fēng)險的防范意識特別強，在這種社會氛圍下很難成就L型發(fā)展。集體的去風(fēng)險思維與摩爾定律驅(qū)動下世界的快速變化是一個時代錯位。
3.L型發(fā)展三大要素
2020年東京經(jīng)濟大學(xué)120周年校慶，辦了一場學(xué)術(shù)研討會作為紀念。東京經(jīng)濟大學(xué)跟中國有很深的淵源，創(chuàng)始人大倉喜八郎是辛亥革命的一大金主，同盟會就是在這個學(xué)校成立的。校慶論壇上，我邀請TBS電視臺的武田信二董事長和日本移動創(chuàng)始人之一的鈴木正俊，三個人做了一場關(guān)于產(chǎn)業(yè)數(shù)字化發(fā)展的討論。
我們討論了一個現(xiàn)象，就是英文叫OTT的流媒體對電影電視的沖擊。2020年新冠疫情爆發(fā)導(dǎo)致電影院線關(guān)閉，字節(jié)跳動在很短的時間內(nèi)把本來是春節(jié)檔大片的《囧媽》直接搬到了流媒體。一部大片沒有在電影院線上映一天就被搬到流媒體上去，這是中國人在商業(yè)模式創(chuàng)新上做出的一個標(biāo)志性案例。
在這一年，第二部被直接搬到流媒體上放映的大片是迪士尼花費了2億美元制作的《花木蘭（Mulan）》，第三部是制作成本同樣達到2億美元的《信條（Tenet）》。雖然這兩部片子都做過在院線上映的嘗試，最終因為疫情還是搬上了流媒體。兩個億美元拍的片子居然直接上了流媒體，這意味著摩爾定律下網(wǎng)絡(luò)的進化，已經(jīng)讓流媒體擁有能夠承接和消化超級大片的能力。短短三年后的今天，這種鴻篇巨制的大片直接上流媒體的現(xiàn)象已經(jīng)很普遍了。
流媒體播放平臺的代表奈飛公司（Netflix），從租賃DVD到流媒體，再到內(nèi)容制作，也是一家典型的L型發(fā)展企業(yè)，股票經(jīng)歷了漫長的低迷期后一飛沖天。
L型發(fā)展需要有三個很重要的要素，第一是要有想象力，第二是要有領(lǐng)導(dǎo)力，第三是要有團隊力。沒有這三條，那么長時期的痛苦煎熬不可能挺得過來。這三條在已經(jīng)官僚化的大公司都很難做到，實現(xiàn)L型發(fā)展的絕大多數(shù)都是科創(chuàng)公司。只有具備一定科技含量的創(chuàng)業(yè)公司才有可能兼具想象力、領(lǐng)導(dǎo)力和團隊力。
4.科創(chuàng)企業(yè)時代日本的失落
1989年，在日本企業(yè)最拉風(fēng)的時候，全球市值排名前10的企業(yè)中間沒有一家科創(chuàng)公司。榜單中最有科技含量的是IBM，成立于1911年，當(dāng)時已經(jīng)接近百歲。再看今天全球市值前10的榜單，蘋果、微軟、谷歌、亞馬遜、英偉達、特斯拉、臉書、臺積電，科創(chuàng)公司占到8家。其中，年齡最大的是1975年成立的微軟，最小的是2004年成立的臉書。
在過去三十年，企業(yè)競技場的邏輯已經(jīng)完全改變，科創(chuàng)企業(yè)這個新物種成為了領(lǐng)導(dǎo)和改變世界的最強者。
再看今天日本市值排名前30的榜單，竟然找不到一家科創(chuàng)公司。30家公司的平均創(chuàng)業(yè)期是1919年，平均年齡已經(jīng)超過了百歲。1980年代以后創(chuàng)業(yè)的只有一家軟銀，這家公司雖然投資科創(chuàng)企業(yè)，但自身很難定義成為科創(chuàng)公司。包括軟銀在內(nèi)，1960年代以后創(chuàng)業(yè)的企業(yè)只有5家。
這些高齡的日本大公司，大多已經(jīng)嚴重地官僚化，很難產(chǎn)生出具有強烈個性和遠見的領(lǐng)導(dǎo)。
與美國企業(yè)不一樣，日本企業(yè)不雇用職業(yè)經(jīng)理人來經(jīng)營企業(yè)，而是在企業(yè)內(nèi)部從下至上地培養(yǎng)經(jīng)營者。能夠從普通員工爬到CEO的往往不是干出了什么驚天動地偉業(yè)的，而是在每個職業(yè)階段都沒有犯錯的人。這樣的人執(zhí)掌企業(yè)，當(dāng)然是不會去冒風(fēng)險的。
沒有強人領(lǐng)導(dǎo)的老企業(yè)不要說去冒險投資新事業(yè)，即使在陷入困境時，也沒有人愿意去干精兵簡政這樣的“臟活”。當(dāng)年日產(chǎn)汽車陷入經(jīng)營危機時，如果不是空降了卡洛斯·戈恩這么一位外資背景的外國人大刀闊斧裁員的話，是不可能起死回生的。
5.電子王國的崩潰與汽車大國的嚴峻
我在十多年前做過兩個預(yù)測，一個是日本的電子王國將會崩潰，另一個是日本的汽車大國將面臨嚴峻的挑戰(zhàn)。
日本是摩爾定律最早的受益者，曾經(jīng)是電子產(chǎn)業(yè)最發(fā)達的國家。曾幾何時，日本的電子產(chǎn)品風(fēng)靡全球，日本也把自己定位成電子王國。2009年我在人民出版社出版了《步入云時代》一書，里面收錄了一篇為新華社《環(huán)球》雜志撰寫的專欄，題目就是《日本：電子王國的崩潰》。
這個預(yù)言今天不幸成為了現(xiàn)實，半導(dǎo)體、家電、電腦、手機、液晶、太陽能面板……，這些過去都是全球第一的日本產(chǎn)業(yè)大都已經(jīng)勢微甚至消失。如今幾乎沒有人還記得，日本曾經(jīng)是世界第一的半導(dǎo)體大國。
2010年3月，我在《環(huán)球》雜志上還寫了一篇題為《豐田真正的危機》的專欄，明確指出在舊的產(chǎn)業(yè)環(huán)境和生產(chǎn)模式下沖到頂峰的豐田，將會受到來自特斯拉、比亞迪等異軍突起的電動汽車新勢力的沖擊，如何應(yīng)對電動汽車時代是決定豐田存亡的挑戰(zhàn)。
顯然，豐田在這個應(yīng)對上做得不夠好，現(xiàn)如今非常被動。2020年7月，特斯拉的市值超過豐田，成為全球最具價值的汽車制造商。當(dāng)時特斯拉的汽車銷售臺數(shù)只有豐田的三十分之一，銷售額也只有豐田的十一分之一。而且豐田不僅汽車銷量全球第一，利潤也很好。然而就是在這種情況下，市值卻被特斯拉超越了。為什么？這大概是日本人在認知上最費解，也最不愿意直面的問題了。
早在當(dāng)年研究模塊生產(chǎn)方式的時候，我就說總有一天汽車制造也會變成模塊生產(chǎn)方式的供應(yīng)鏈。有些日本學(xué)者不認同我這個觀點，說是汽車生產(chǎn)與電子產(chǎn)品生產(chǎn)不同，需要有更多的磨合，這背后要有高度的信賴關(guān)系，要有資本的交集，要有人員的長期交往，總之日本式的金字塔梯隊最適合汽車制造。然而摩爾定律是殘酷的，隨著半導(dǎo)體算力的演進，汽車制造也成為模塊生產(chǎn)的典型產(chǎn)業(yè)，EV化更是加速了這一進程。
與豐田相比，特斯拉就是一個另類物種，在經(jīng)歷了長期煎熬后，終于受到熱捧，實現(xiàn)了L型發(fā)展。今天，特斯拉的市值已經(jīng)遠超豐田。
L型發(fā)展得經(jīng)歷相當(dāng)痛苦的試錯期，這個過程可能很漫長。前方有美好的未來，但不知道這個未來什么時候能夠到來，這就是煎熬，需要有堅韌的耐力。無論是特斯拉，比亞迪，還是英偉達，抑或是奈飛……，這些實現(xiàn)了L型發(fā)展的成功案例都無一例外地經(jīng)歷了這種煎熬。
然而，日本的社會環(huán)境和企業(yè)邏輯很難支撐這種煎熬。結(jié)果在日本很難打熬出成功實現(xiàn)L型發(fā)展的科創(chuàng)企業(yè)。
作為L型發(fā)展的后備軍，日本的獨角獸企業(yè)也少得可憐。在全球現(xiàn)今1,678家獨角獸企業(yè)中，日本只有6家。這個數(shù)字與日本全球第三的經(jīng)濟體量極不匹配。
